Du mode de paiement à l'actif d'investissement

Ces dernières années, les crypto-monnaies ont attiré l'attention de la communauté financière, à la fois des investisseurs et des observateurs, provoquant des opinions très polarisées. Entre les crypto-maximalistes, qui croient qu'ils vont révolutionner le système financier mondial avec le Bitcoin ou une autre crypto-monnaie comme seule méthode de paiement, et ceux qui considèrent les crypto-monnaies comme des fraudes, des jeux d'argent, des escroqueries ou des systèmes pyramidaux, l'opinion publique est très divisée.

Tout d'abord, en tant que contexte, le créateur de Bitcoin, Satoshi Nakamoto, a présenté le Bitcoin comme une monnaie numérique décentralisée, conçue pour permettre des transactions directes entre les parties sans avoir recours à des intermédiaires financiers tels que les banques.

Alors que le Bitcoin et d'autres crypto-monnaies ont gagné en popularité, ils sont lentement devenus, en plus d'une méthode de paiement acceptée par les particuliers et les entreprises, un outil d'investissement et de stockage de valeur pour de nombreuses personnes dans le monde entier. Les principaux facteurs à l'origine de cette évolution ont été, par ordre d'importance, les suivants 

• La possibilité d'obtenir des rendements inimaginables sur d'autres classes d'actifs dans un contexte de volatilité accrue ;
• Facilité de négociation grâce aux interfaces de plus en plus simples des autres plateformes de trading ;
• Le caractère abordable des investissements grâce à la possibilité d'investir de petites sommes, à partir de 10-20 euros ou même moins ;

L'enthousiasme et l'adoption croissants s'accompagnent d'une vague de méfiance, voire de haine; selon les critiques : « Les crypto-monnaies sont des escroqueries, des fraudes ou même des jeux d'argent. Il ne faut pas investir car on perd l'argent, les crypto-monnaies ne sont adossées à rien. »

Abordons ces accusations individuellement :

1. « Les crypto-monnaies sont des escroqueries ». Le principal problème ici est la généralisation. À l'heure actuelle (26 mai 2023), d'après CoinMarketCap.com, il existe 24.817 projets de crypto-monnaies. Oui, parmi ces projets, il y a des projets faibles ou même des escroqueries possibles, mais cela dépend uniquement des fondateurs des projets, qui sont différents dans la plupart de ces projets, et non de la technologie. Par exemple, le Bitcoin a déjà 15 ans, une énorme capitalisation boursière et donc un très bon historique. Il en va de même pour Ethereum, la deuxième plus grande crypto-monnaie en termes de capitalisation boursière, dont le marché a presque 9 ans d'âge ; et les exemples pourraient continuer.
2. « Il ne faut pas investir car on perd l'argent ». Selon ce conseil, nous ne devrions pas non plus investir dans le marché boursier classique, où, selon des études publiques, une écrasante majorité d'investisseurs perdent 85 à 90% de leur argent, ni dans les start-ups, où seulement 18 à 20% des entreprises survivent. Sans parler des assureurs ou même des grandes banques qui ont récemment fait faillite malgré une forte réglementation dans ces domaines.
3. « Les crypto-monnaies ne sont adossées à rien ». Nous allons être brefs : Bitcoin est soutenu par « proof of work » – les mineurs qui valident les transactions avec des équipements coûteux et énergivores qui coûtent de la production à l'entretien en passant par l'installation. Plus important encore, derrière les projets se trouve TECHNOLOGIE BLOCKCHAIN, cet Internet 2.0 qui commence à être utilisé dans de plus en plus de domaines.

Je pense qu'après tous ces arguments, il est temps de positionner les investissements en crypto-monnaies à leur juste place – au sommet de la pyramide d'investissement, parmi les meilleurs investissements en fonction du niveau de risque. Il s'agit d'actifs d'investissement à haut risque, mais il ne fait aucun doute qu'il s'agit d'actifs.

La pyramide expliquée ? Si, à la base, nous avons des investissements perçus comme stables ou beaucoup plus stables – dépôts, obligations gouvernementales, immobilier, vers le milieu se trouvent les métaux précieux, les actions, les obligations et les ETF, puis vers le haut se trouve la zone des investissements dans les startups et les crypto-monnaies.

Les crypto-monnaies peuvent être divisées en plusieurs niveaux de risque – basée sur les numéros 1 et 2 au niveau mondial – Bitcoin et Ethereum, puis le top 100 des crypto-monnaies et au sommet les GEMS – des projets sous-évalués avec un potentiel massif. Au-delà de la ligne, dans le domaine des jeux d'argent, nous pouvons convenir de mettre au rebut les « shitcoins » – des crypto-monnaies inutiles, créées sans but précis et dont l'avenir est très incertain. DogeCoin, la monnaie préférée d'Elon Musk, est peut-être l'exception qui confirme la règle. Et plus récemment : $PEPE.

Tout investisseur disposant d'un minimum de connaissances en matière d'investissement sait que la majeure partie de l'allocation des investissements doit aller aux classes d'actifs plus sûres situées au bas de la pyramide, en fonction du profil de risque de l'investisseur et de son plan d'investissement.

Un autre principe de base est la DIVERSIFICATION : Par conséquent, en corrélation avec les très bons rendements indéniables obtenus au fil des ans, un petit pourcentage devrait également être consacré au secteur des cryptomonnaies. La question n'est donc plus « Faut-il investir dans les crypto-monnaies ? » mais plutôt « Quel pourcentage dois-je allouer aux investissements dans les crypto-monnaies ? » et « Entre quelles crypto-monnaies dois-je répartir le pourcentage alloué aux crypto-monnaies ? ».

Il ne faut pas non plus ignorer que de grands fonds d'investissement et des entreprises internationales ont investi dans les crypto-monnaies. Il s'agit notamment de Grayscale Investments LLC, Pantera Capital, Andreessen Horowitz, MicroStrategy et Tesla. JPMorgan Chase, Goldman Sachs et Morgan Stanley ont également commencé à proposer des services d'échange de crypto-monnaies à leurs clients institutionnels.

Au-delà des mots, les chiffres parlent d'eux-mêmes, selon de nombreuses études (voir Yahoo Finance ou Cointelegraph) Bitcoin et Ethereum sont de loin les actifs les plus performants de ces 10 dernières années. (Nous avons vérifié l'information auprès de ChatGPT au cas où vous ne nous croiriez toujours pas) :

Marius Morra : « Quel a été l'actif le plus performant de ces dix dernières années ? »

ChatGPT : « Il est difficile de déterminer exactement quel a été l'actif d'investissement le plus performant au cours des dix dernières années, car les performances peuvent varier en fonction des différentes périodes considérées et d'autres facteurs. Cependant, quelques actifs d'investissement ont réalisé des performances significatives au cours de la dernière décennie. En voici quelques exemples :

1. Bitcoin : le Bitcoin a été l'un des actifs d'investissement les plus performants au cours des 10 dernières années. Cette crypto-monnaie a connu une augmentation significative de sa valeur depuis sa création en 2009. Sur la période 2011-2021, le cours du Bitcoin a connu des hausses significatives et a atteint de nouveaux records historiques. »

Et oui, tout le monde n'a pas la possibilité d'investir (même si beaucoup le pourraient, mais il y a encore un besoin de formation sur le sujet), mais presque tout le monde peut faire une ou quelques premières transactions pour voir de quoi il s'agit. Les investissements peuvent être aussi bas que 10 à 20 euros, avec des frais minimes – les comptes sur les plateformes de trading sont gratuits et les frais de change sont de l'ordre de 0,5 à 1 %. Les avantages ? Outre le potentiel financier, il y a le potentiel malheureusement peu discuté des connaissances acquises et de l'accès à un nouveau monde – le monde de l'investissement et du Web3 – le nouvel internet où tu lis, tu contribues et tu possèdes. Dans le Web3, les clés d'accès sont un ou plusieurs portefeuilles et crypto-monnaies. Les crypto-monnaies sont la clé du futur.

D'après notre expérience, la différence entre quelqu'un qui n'a jamais effectué de transaction en crypto-monnaie et quelqu'un qui en a effectué au moins une est considérable. La personne qui a effectué une transaction, aussi petite soit-elle, a appris le processus, peut suivre une discussion sur les crypto-monnaies en connaissance de cause et, surtout, est beaucoup mieux préparée à saisir l'occasion qui se présentera. Car historiquement, les grandes opportunités se présentent tous les 2 ou 3 ans. En outre, bon nombre de ceux qui investissent dans les crypto-monnaies se forment eux-mêmes en utilisant les plateformes de crypto-monnaies, en apprenant le processus, en se familiarisant avec l'investissement et en commençant à investir dans d'autres types d'actifs d'investissement. On peut dire que l'accès aux crypto-monnaies facilite l'accès à l'investissement en général.

Mais les crypto-monnaies ne se limitent pas aux investissements spéculatifs. Avec la croissance significative de l'adoption et des projets au cours des dernières années, le nombre d'emplois disponibles dans ce domaine a également augmenté. En raison de leur nature technologique, ces emplois sont généralement liés à l'informatique, au software development et à la cybersécurité, mais il existe également des opportunités dans les domaines du marketing, de la gestion, du droit, de la comptabilité et d'autres domaines connexes. Les crypto- spécialistes sont non seulement très demandés, mais aussi très bien rémunérés. De même, dans les institutions publiques (la Banque nationale, l`Office national pour la prévention et la lutte contre le blanchiment d'argent, la police et d'autres), il existe des départements liés aux crypto-monnaies, où sont promues des personnes qui disposent d'un minimum d'informations sur ce secteur d'activité.

Et parce que nous avons abordé le domaine des réglementations, l'une des grandes craintes des détracteurs est que les crypto-monnaies puissent être utilisées pour le trafic de drogue, le financement du terrorisme et d'autres délits. L'argument le plus simple que nous puissions avancer est que les bourses sont soumises aux lois anti-blanchiment existantes, les technologies KYC (Know Your Customer) et AML (Anti Money Laundering) étant mises en œuvre, la source et la preuve des fonds sont exigées comme pour les transactions bancaires.

En outre, ces activités existaient malheureusement jusqu'en 2008, date à laquelle le Bitcoin est apparu, de sorte que nous ne pouvons pas établir de corrélation directe de causalité. Il est bien connu que le moyen le plus anonyme de financer des activités illicites est la monnaie fiat sous forme d'espèces.

En conclusion, après ce plaidoyer, j'ai la demande suivante : si un grand analyste financier roumain ou étranger crie encore haut et fort contre les crypto, commentez avec un lien de cet article.

J'admire et je respecte certains d'entre eux jusqu'à ce qu'ils commencent à discuter de crypto-monnaie, où la logique s'estompe malheureusement. Et bien sûr, je peux accepter que je ne sache rien, mais j'ai du mal à croire qu'Elon Musk ou Michael Saylor ne savent pas ce qu'ils font.

En termes de capitalisation boursière, les crypto-monnaies valent aujourd'hui environ 1,1 billion de dollars au total. À titre de comparaison, McDonalds pèse 206 milliards et l'or 12 billions. Nous pouvons donc conclure que le marché des crypto-monnaies est suffisamment grand pour être pris en compte, mais suffisamment petit pour avoir un potentiel de croissance très élevé.

Comme nous le disons ici, « We're still early » !

La question que je vous pose est : que veux-tu être ? Acteur ou spectateur ? Joueur ou investisseur ? Bonne nouvelle – le choix vous appartient à 100%, donc choisissez SMART!